Internes Kontrollsystem oder SREP – Resilienz im Fokus

Stresstests zur Erkennung von Sollbruchstellen und Risikokonzentrationen

Neben dem obligatorischen Zählen, Wiegen und Messen der bankgeschäftlichen oder prudenziellen Risiken dienen Stresstests dazu, Sollbruchstellen in der Risikotragfähigkeit über das normale Konfidenzniveau hinaus aufzuspüren. Dies kann regelmäßig oder anlassbezogen geschehen. Durch das methodische, szenariobasierte Auslenken bestimmter Risikofaktoren werden Konzentrationen und Diversifikationseffekte auf den Prüfstand gestellt. Die aus den Stresstests gewonnenen Erkenntnisse fließen einerseits in die turnusmäßige und fortlaufende Risikoinventur ein. Damit haben sie eine signifikante Bedeutung bei der Adjustierung des Limitsystems, bei der Kapital- bzw. Liquiditätsplanung sowie für die Evidenz der Risikostrategie. Andererseits können sie auch zur präventiven Schwellwertanalyse im Hinblick auf die obligatorische Sanierungs- und Abwicklungsplanung herangezogen werden.

Bankinterne Stresstests sind im Internal Capital beziehungsweise Liquidity Adequacy Assessment Process (ICAAP/ILAAP) verankert und im Design nach Art und Umfang institutsindividuell auszugestalten. Sowohl die Auswahl der Szenarien als auch die Bemessung von Schweregraden ist je nach Komplexität und Geschäftsmodell von Institut zu Institut verschieden. Die Wirksamkeit für das Risikomanagement und die angemessene Implementierung von Stresstests im IKS der Bank beurteilt die Aufsicht im Rahmen des Supervisory Review and Evaluation Process (SREP), was zu entsprechenden Kapitalzuschlägen auf Basis der Risikoprofilnote führen kann.

Im SREP dienen Stresstests zur Bestimmung der aufsichtlichen Eigenmittelempfehlung, der Eigenmittelzielkennziffer. Dabei werden die Nachhaltigkeit des Geschäftsmodells, die Ertragskraft und die Kapitaladäquanz betrachtet. Weiterhin wird die Wirkung angenommener Krisenszenarien auf potenzielle Engpassfaktoren wie etwa Risikokapital simuliert. Kommt die Aufsicht im Ergebnis ihrer Stressresilienzanalyse zu dem Befund, dass das Institut unter adversen wirtschaftlichen Bedingungen bestimmte Kapital- und Ertragsschwellwerte unterschreitet, so wird es unter Abschätzung der Kapitalausstattung aufgefordert, zusätzliche Kapitalpuffer vorzuhalten.

Wertvoller Erkenntnisgewinn

Für die Banken bieten Stresstests eine große Chance, die eigenen Grenzen auszuloten. Zudem ist es hilfreich, die Engpässe und Freiheitsgrade zu kennen und diese bei der Weiterentwicklung der Geschäftsfeld- und Risikosteuerungsprozesse zu berücksichtigen. Das Risikomanagement kann Risiko-, Ertrags- und Eigenmittelkennzahlen unter den jeweiligen institutsindividuellen Besonderheiten interpretieren und plausibilisieren.